赵构贪生怕死，只求偏安一隅，一听说金兵，就吓得屁滚尿流。他重用为秦桧，却贬斥李纲、赵鼎、张浚，无疑是一个昏君。最令人可恨的是，他和秦桧狼狈为奸，害死了岳飞父子。他本来有可用的将相，也有收复中原的机会，却一味臣事仇虏，苟延残喘，毫无作为，最终落下骂名。岳飞在孝宗年间，才得到平反昭雪。
绍兴三十二年，孝宗登基之后，就下诏：“追复岳飞原官，以礼改葬，访求其后，特与录用。”当年十月，又颁发正式文告，宣布追复岳飞“少保、武胜定国军节度使、武昌郡开国公、食邑六千一百户、食实封二千六百户”的待遇。
孝宗次子魏王赵恺，比赵构还早死了几年。孝宗曾经泫然说道：“之前越过次序立储，正为此儿福薄，不料他果然早死了。”于是追赠他为徐、扬二州牧，谥号惠宁。恩平王赵璩，赵构死后一年，他也病故了。孝宗待他甚厚，每次召入内宴，称呼他的官职而叫他的名字。他死后，被孝宗追封信王，赠太保太师。
孝宗居丧的时候，白衣布袍，视事于内殿，去德寿宫仍然持杖，还下诏让太子参决庶务。王淮罢相后，孝宗调周必大为左相，擢留正为右相。周必大进见，孝宗密给一绍兴传位亲书。周必大见他意已决，不再劝阻，于是退下去拟写诏命。过了数日，改德寿宫为重华宫，移吴太后居慈福宫。
周必大进上诏草，孝宗立即命令颁诏，传位于太子。届期孝宗穿着吉服，登上紫宸殿，举行内禅之礼，太子赵惇出殿接受禅位。礼毕后，孝宗入内，仍然穿上了丧服，退居重华宫。太子赵惇即位，就是后来的光宗。他尊孝宗为寿皇圣帝，皇后谢氏为寿成皇后，皇太后吴氏为寿圣皇太后，大赦天下。
孝宗末年，金主完颜雍也病死，号为世宗。完颜雍算是一个贤主，他即位后，因为乌林荅氏死节，因此终身不立皇后。与南宋讲和后，他偃武修文，与民休息。完颜雍即位以来，服御器物，往往用旧的。完颜雍所用人士，大多是贤良之人。他又薄赋宽征，家给人足。国人称他为小尧、舜。
有一次，太子詹事刘仲诲向完颜雍请求增加东宫的收入和陈设。他不同意，说道：“东宫收入已有规定，陈设也都有，为什么还要增加呢？太子生于富贵，容易养成奢侈的习惯，你们应当引导他崇尚俭朴。”他反对铺张浪费，对各地进贡的食品，他几次下诏罢止。
他听说自己到各地住过的殿堂，都被封闭起来，不让别人住了，认为这样做太无聊，就下诏令，这些房屋仍然可以住人。他经常教育太子、亲王，要他们节俭，并以自己所穿的衣服为例说道：“这件衣服已经三年没有更换，尚且完好如初，你们应该知道。”完颜雍对臣下说道：“前代的君主，享受富贵，不知道耕作艰难的人很多。他们失去天下，都是因为这个原因。”他还说：“辽朝的君主听到民间缺粮食，就说为什么他们不吃腊肉呢？这是因为他自幼没有老师教导他懂得俭朴，等到即位，也就不知民间疾苦了。”
西夏的国相任得敬，胁迫夏主，割让土地，还为自己向金国请求封赏。完颜雍明白其中有问题，说夏主必然是被权臣所逼逼迫，不是他的本意。于是完颜雍拒绝了来使，并下诏对夏主说道：“祖宗的世业，你应该固守。现在你来请命，事出非常。如果你是被奸人播弄，不妨直言，朕为你兴师问罪。”
任得敬接到此诏，开始有了戒心。不久夏主杀死了任得敬，遣使拜谢完颜雍。高丽国王被弟弟王皓废掉，王皓上表乞求册封，说是哥哥让给他的。完颜雍怀疑王皓篡国，令有关官员详细查问。后来得到高丽废王的表文，说是遵父遗训，传位给弟弟，完颜雍这才遣使册封。
高丽西京留守赵位宠，占据了四十余城，奉表投降金国。完颜雍说道：“朕为共主，岂能帮助叛臣为乱？”于是派人抓了赵位宠的使者交给高丽，高丽王接着讨平了赵位宠。完颜雍又兴太学，求直言，所有宋、辽的宗室，寓死在金国的，都移葬河南广宁旧陵旁。完颜雍在位二十九年，远近讴歌，去世时悲声响彻元野。他的太子完颜允恭早死，孙子完颜璟继位。
完颜璟生于大定八年七月，小字麻达葛，因为生在金莲川麻达葛山而命名。他是完颜雍之孙，完颜允恭之子，母亲生孝懿皇后徒单氏。大定十八年，完颜璟被封为金源郡王，开始学习女真小字及汉字经书，以进士完颜匡、司经徐孝美等为侍读。大定二十五年完颜允恭去世，他被封为原王、判大兴府事。次年拜尚书右丞相，被立为皇太孙。
大定二十九年正月癸巳日，完颜雍驾崩，完颜璟于同日在灵柩前继位，次年改年号为明昌。完颜璟生长于完颜雍执政的“大定之治”时期，自幼对祖父的文韬武略耳濡目染。登位后，在继行祖父"仁政"之治的同时，他极力效法北魏孝文帝的翻然改进式的全盘汉化改革，不再因循完颜雍的复古作法，不断完善各种制度。大定二十九年二月，完颜璟刚即位，就解决了金朝奴隶的历问题。这些奴隶既要向国家纳税，又要向寺院纳租，地位最低下。经过完颜璟的努力，使绝大多数的奴隶变成了平民。
光宗继位之后，立李凤娘为皇后。李凤娘出生于相州，是官庆远军节度使李道之女。赵构在位时，有一相士名皇甫坦治好了韦太后的眼疾，因而获得赵构的信任。有一次，皇甫坦来到了庆远节度使李道家中，李道知道皇甫坦是个著名的相士，于是请皇甫坦为他的三个女儿相面。李道的长女与三女也没甚特别，可是当二女凤娘出来拜见时，皇甫坦却说此女面相当大贵，因而不敢受拜。当年李道夫人产女前，军营前飞来了一群黑凤，徘徊不去。于是李道便为不久后出生的女儿取名为凤娘。
皇甫坦自从在李道家遇上凤娘后，便连夜赶回京师求见赵构，说已为他找来了一名好孙媳，又提议以面相大贵的李凤娘为孝宗三子恭王赵惇之妃。赵构一直对皇甫坦深信不疑，便作主让恭王与凤娘成婚了。后来原太子病亡，赵构与孝宗决定以排行第三的赵惇为太子，恭王妃李凤娘随即成了太子妃。后来孝宗禅位太子，赵惇即位，是为光宗，以嫡妻李凤娘为皇后。
李凤娘天性悍妒，虽然已为六宫之首，又早于孝宗干道四年生下儿子赵扩，可她仍不心满意足。曾经在赵构、孝宗二宫里数落太子身边的人，赵构不高兴，对吴皇后说道：“这个妇人是将门之种，我被皇甫坦所误。”孝宗也多次训斥李凤娘道：“应当以皇太后为榜样，否则，将要废去你。”李凤娘因此怀疑这个意思出自皇太后。
有一次，光宗在宫中洗手，留意到捧着盆子侍候在侧的宫人一双白滑的手，称赞了两句。可是，这小事却被李皇后得知。于是同日下午，李皇后派人送来了一个食盒予光宗。光宗打开一看，赫然是当日那位宫人的一双手，光宗惊吓得不能言语，因此病了好几天。
当时，光宗后宫除了皇后外，还有黄贵妃、张贵妃、符婕妤等妃嫔。黄贵妃本是孝宗谢贵妃侍女，光宗为太子时，孝宗见他缺少姬妾服侍而把黄氏赐给他。光宗对黄氏宠爱有加，即位后便立为贵妃。李皇后实在不能容忍黄贵妃得宠，于是藉光宗离宫祭祀之时，派人谋杀了黄贵妃。那时光宗因天雨卧病在床，听到黄贵妃暴亡的消息，因而病得更重。张贵妃、符婕妤两人，也因李皇后嫉妒，而被下令改嫁平民。
李凤娘的所作所为，已为太上皇的孝宗与太上皇后谢氏早就留意到了。谢氏为皇后时，对太上皇赵构和吴太后孝顺有礼，恭敬非常；可是如今李凤娘不仅对丈夫光宗无礼，更处处顶撞太上皇和太上皇后。在太上皇后好言相劝时，以一句“我与皇上是结发夫妻，嘉王是我亲生的，名正言顺，又有何不可？”来回应，暗讽公公婆婆，讽刺公爹孝宗不是赵构亲生子，嘲笑婆母谢皇后不是孝宗原配妻子，把孝宗气得非要废了儿媳妇，还是丞相劝谏才息事宁人。孝宗与谢太后自是非常愤怒，打算要废掉李凤娘，由于太师史浩认为立后不久，便废后实在过于草率，坚决反对，致使废后一事不了了之。
李凤娘不仅和太上皇关系弄得不大愉快，还几次离间孝宗与光宗父子间的感情。光宗最初即位时，没立嫡长子赵扩为皇太子，令李凤娘忐忑不安。一次，她趁刚刚病愈的光宗在宴席上醉酒时，请求光宗立已封为嘉王的赵扩为皇太子，帮助光宗处理政务。光宗也觉得有理，但他坚持请示父亲孝宗再行册立。可是凤娘不听，愤然而去，不许孝宗等人面见光宗。